FX.co ★ Los futuros apuntan a una apertura a la baja en Wall Street

Los futuros de los principales índices estadounidenses sugieren una fuerte caída en la apertura del mercado bursátil de este jueves, continuando la deslucida tendencia observada en la sesión anterior. Meta Platforms, la empresa matriz de Facebook, informó de que los beneficios del primer trimestre superaron las previsiones, pero no sus previsiones de ingresos para el segundo trimestre, lo que contribuyó a una probable caída del 15,5% en las operaciones bursátiles previas a la apertura del mercado.

Del mismo modo, IBM Corp pasó apuros tras informar de que los ingresos del 1T no alcanzaron las expectativas. Además, IBM anunció la adquisición de HashiCorp, valorada en 6.400 millones de dólares, a un precio de 35 dólares por acción en efectivo. Por el contrario, los componentes de Dow, Merck y Honeywell, están mostrando una fortaleza previa a la comercialización tras haber presentado unos resultados del primer trimestre que superan las estimaciones de los analistas. Un reciente informe del Departamento de Comercio de EE.UU. también supuso un golpe para el mercado de futuros, al revelar que el crecimiento económico de EE.UU. será más lento de lo esperado en el primer trimestre de 2024.

El Producto Interior Bruto (PIB) aumentó un 1,6% en el primer trimestre, lo que supone una notable ralentización en comparación con el repunte del 3,4% registrado en el cuarto trimestre de 2023. El salto esperado del PIB era del 2,5%. La significativa desaceleración de la tasa de crecimiento del PIB se debió en gran medida a la ralentización del gasto de los consumidores, las exportaciones, el gasto de los gobiernos estatales y locales y la disminución del gasto del gobierno federal.

A lo largo de la sesión bursátil del miércoles, las acciones exhibieron un rendimiento mediocre tras el fuerte arranque de la semana. Los principales promedios fluctuaron a lo largo del día en torno a la línea de no variación, antes de cerrar estrechamente mixtos. El Dow bajó ligeramente, el S&P 500 subió menos de una décima y el Nasdaq ascendió marginalmente.

El impulso de los valores de Wall Street, tras la considerable debilidad de la semana pasada, se atribuyó inicialmente a las reacciones positivas a los últimos informes de beneficios empresariales. Pese a presentar unos resultados del 1T más débiles de lo esperado, las acciones de Tesla se dispararon un 12,1% después de que su consejero delegado, Elon Musk, anunciara planes para iniciar la producción de un nuevo modelo asequible a principios de 2025. Asimismo, Texas Instruments mostró una notable fortaleza tras superar las expectativas del 1T.

Por su parte, las acciones de Visa y Mattel subieron, tras presentar unos resultados trimestrales mejores de lo previsto. A pesar del entusiasmo inicial de las operaciones, el interés comprador se desvaneció rápidamente, ya que los operadores expresaron su preocupación por las perspectivas de los tipos de interés de cara a la próxima reunión de la Reserva Federal. Aunque no se esperan cambios en los tipos de interés, los operadores están ansiosos por posibles pistas sobre futuros recortes de tipos.

A medida que avance la semana, el Departamento de Comercio publicará un informe sobre la renta y el gasto personal, que incluirá lecturas sobre la inflación favorables a la Reserva Federal. Además, los operadores se muestran reacios a realizar movimientos significativos antes de que se publiquen los resultados de las grandes empresas tecnológicas.

Por otra parte, un informe reciente del Departamento de Comercio reveló que los nuevos pedidos de bienes duraderos manufacturados en EE.UU. aumentaron inesperadamente en marzo. También se observaron movimientos sustanciales en el sector del transporte, que contribuyeron a una caída del 2,3% en el Dow Jones Transportation Average. También se registraron pérdidas significativas en los sectores inmobiliario, farmacéutico y minorista, mientras que los valores de semiconductores se comportaron con fuerza, tras los optimistas resultados de Texas Instruments.

Los futuros del crudo han subido hasta los 83,26 $ el barril, lo que supone un aumento de 0,45 $, tras experimentar un descenso de 0,55 $ hasta los 82,81 $ el barril. Los futuros del oro, por su parte, descienden ligeramente, con un descenso de 1 $ hasta los 2.337,40 $ la onza, tras la caída de 3,70 $ hasta los 2.338,40 $ de la sesión anterior.

En cuanto al cambio de divisas, el dólar estadounidense se cotiza actualmente a 155,63 yenes, lo que supone un ligero aumento con respecto al valor de 155,35 yenes registrado el miércoles al cierre de las operaciones en Nueva York. Frente al euro, el dólar vale 1,0695 $, un ligero descenso respecto a los 1,0699 $ de ayer.

Las bolsas asiáticas registraron un descenso en las operaciones del jueves, día festivo, ya que tanto el mercado australiano como el neozelandés permanecieron cerrados por el Día de Anzac. Los inversores se mostraron cautos cuando Meta Platforms, la empresa matriz de Facebook, señaló que sus gastos probablemente aumentarían este año debido a las importantes inversiones en inteligencia artificial (IA). Los inversores también están pendientes de la publicación de los datos del PIB estadounidense del primer trimestre y de los informes de resultados de grandes empresas como Intel, Microsoft y Alphabet.

A pesar del descenso general, las acciones chinas experimentaron un ligero aumento, con el índice compuesto de Shanghái subiendo un 0,3% hasta los 3.052,90 puntos. El índice Hang Seng de Hong Kong también creció un 0,5%, hasta los 17.284,54 puntos, atribuyéndose el crecimiento a que los fondos mundiales aumentaron su asignación en China basándose en las expectativas de recuperación económica.

Por el contrario, los mercados japoneses experimentaron una importante caída, ya que el yen superó los 155 por dólar por primera vez en más de tres décadas, lo que suscitó especulaciones sobre una posible intervención del Banco de Japón. El índice Nikkei 225 se desplomó un 2,2%, hasta los 37.628,48 puntos, al perder terreno los principales valores tecnológicos y exportadores.

Los valores surcoreanos también cayeron, y el índice Kospi bajó un 1,8%, hasta 2.628,62 puntos, a pesar de que SK Hynix, proveedor de Nvidia, volvió a obtener beneficios en el primer trimestre.

Los valores europeos ofrecieron un rendimiento mixto, con las acciones del Reino Unido superando al índice DAX de Alemania y al índice CAC 40 de Francia debido a los sólidos informes de beneficios y a una propuesta de adquisición de Anglo American por parte del gigante minero BHP Group.

Delivery Hero obtuvo buenos resultados en el primer trimestre y elevó sus previsiones de ingresos para todo el año, y Barclays registró una caída del beneficio en el primer trimestre menor de lo esperado. Unilever también obtuvo buenos resultados, superando las estimaciones de ventas del primer trimestre y manteniendo sus previsiones para todo el año.

A pesar del crecimiento positivo de los beneficios en el primer trimestre, las acciones de Deutsche Bank cayeron. Las acciones del fabricante francés de bebidas alcohólicas Pernod Ricard y del fabricante de software Dassault Systemes también experimentaron una caída, ya que el primero informó de unas ventas decepcionantes en el tercer trimestre fiscal, y el segundo a pesar de sus sólidos resultados en el primer trimestre.

Según una encuesta realizada por el grupo de estudios de mercado GfK y el Instituto de Decisiones de Mercado de Núremberg, se espera que la confianza de los consumidores alemanes vuelva a aumentar en mayo. Así lo revela una encuesta mensual realizada por la oficina estadística INSEE. La caída fue mayor de lo esperado, ya que el índice de confianza de la industria manufacturera descendió a 100 en abril, frente a los 103 puntos revisados de marzo. Los analistas habían previsto un resultado de 102.

En cuanto a los informes económicos estadounidenses, sorprendió el descenso de las primeras solicitudes de subsidio de desempleo para la semana que finalizó el 20 de abril. El Departamento de Trabajo declaró que las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo bajaron a 207.000, lo que supone un descenso de 5.000 frente a las 212.000 de la semana anterior. Este anuncio sorprendió a los economistas, que habían previsto un ligero aumento de las solicitudes de subsidio de desempleo hasta 214.000. El Departamento también señaló un ligero descenso de la media móvil de cuatro semanas, menos volátil, hasta 213.250, frente a la media no revisada de la semana anterior de 214.500.

En otro orden de cosas, el Departamento de Comercio mencionó que el crecimiento de la economía estadounidense en el primer trimestre de 2024 fue significativamente inferior al esperado. El producto interior bruto (PIB) registró un crecimiento del 1,6%, tras un aumento del 3,4% en el cuarto trimestre de 2023. Los economistas habían previsto un aumento del PIB del 2,5%. Esta notable desaceleración se debió principalmente a un descenso del gasto de los consumidores, las exportaciones, el gasto de los gobiernos estatales y locales, y una caída del gasto del gobierno federal.

La Asociación Nacional de Agentes Inmobiliarios publicará su informe sobre las ventas de viviendas pendientes de marzo a las 10:00 ET. Se espera una subida del 0,3% tras el aumento del 1,6% de febrero. Además, los resultados de la subasta del Departamento del Tesoro de 44.000 millones de dólares en bonos a siete años se darán a conocer a la 1 pm ET.

Hay varios valores en el punto de mira. Las acciones de American Airlines experimentaron una fuerte subida en las operaciones previas a la apertura del mercado tras anunciar unas pérdidas superiores a las previstas para el trimestre fiscal. Sin embargo, sus previsiones de beneficios para el trimestre en curso son optimistas. También se espera que Chipotle Mexican Grill, una cadena de restaurantes, muestre una fortaleza inicial tras publicar unos resultados del primer trimestre que superaron las expectativas.

En el lado opuesto, las acciones de Southwest Airlines están experimentando un desplome en las operaciones previas a la comercialización tras unos decepcionantes resultados del primer trimestre y una advertencia sobre el impacto de los retrasos de los aviones de Boeing. El fabricante de maquinaria de construcción Caterpillar también podría sufrir presiones tras anunciar unos beneficios del primer trimestre mejores de lo estimado, aunque sus ingresos fueron más débiles de lo previsto.